如果把金融市场比作一片深海，比特币就是其中最桀骜不驯的鲨鱼：它游速极快、方向难测，却又散发着致命的诱惑，过去七年，我从最初用零花钱买零点几个币的“小白”，到如今把比特币交易当作主要现金流来源之一，其间踩过无数坑，也总结出一套可复用、可验证、可迭代的心得，今天把这些教训与经验打包成七条生存法则，分享给仍在海里扑腾或准备下水的你。
把“暴富”翻译成“复利”
几乎所有新手都是被“一夜暴富”神话吸引进来的，我也不例外，2017 年 12 月，我第一次在 19000 美元附近追高，三天后账面浮盈 40%，却在接下来两周回吐殆尽，那时我才明白：把“暴富”翻译成更温和的目标——“可持续复利”，才是长期存活的前提，具体做法是把年化收益拆成月目标：5% 的月收益，在杠杆可控的前提下，一年就能翻 80%，已远超传统资产，把目标降维后，心态会稳得多，也更容易坚持系统。
用“三层滤网”过滤噪音
比特币 7×24 小时交易，消息噪音是传统市场的十倍以上，我的“三层滤网”是：第一层只看链上数据（活跃地址、交易所流入流出）；第二层只看高权重推特与 Glassnode 周报；第三层才浏览宏观新闻，任何信息必须穿过三层才允许影响决策，这样可避免 90% 的情绪化操作，去年 5 月 LUNA 暴雷，当第一层数据显示交易所 BTC 流入骤增、第二层出现大量“UST 脱锚”讨论时，我才在第三层新闻爆发前提前减仓，躲过了 15% 的回撤。
仓位管理比方向判断更重要
方向判断再准，也抵不过一次黑天鹅，我的铁律是：单笔交易风险不超过总资金的 2%，总杠杆不超过 3 倍，听起来保守，但配合高波动率，收益并不低，2020 年 3·12 暴跌，我虽判断对了底部，却在 3800 美元插针时被强平；复盘发现，如果当时杠杆从 5 倍降到 2 倍，就能扛过插针并拿到 6000 美元的反弹，那次之后，我把仓位管理写进交易系统的“宪法”，任何信号都不得违抗。
把“止损”改名叫“保险单”
止损这个词自带负面情绪，容易让人拖延，我把它重命名为“保险单”：就像车险一样，花钱买平安，具体做法是：在开仓同时挂好止损，并把止损价写在 Notion 日志里，旁边附一句“这是我为未知风险支付的保费”，重命名后，执行率从 60% 提升到 95%，去年 FTX 暴雷夜，我在 18000 美元的多单被止损在 17500，当时心疼 3 秒，第二天庆幸少亏了 20%。
用“链上转账”替代“交易所充值”
中心化交易所暴雷是比特币交易最大的系统性风险，我现在只在交易所留 20% 资金做短线，其余放冷钱包，需要补仓时，用链上转账而非直接充值：先观察链上确认数、Gas 费，再决定是否转账，虽然多了一步，但把“交易所跑路”风险降到了接近零，去年 11 月 FTX 冻结提款，我的主力仓位安然躺在 Ledger 里，还能冷静地在其他所开空对冲。
把“复盘”做成可量化的仪式
每周日晚，我会用一小时做“交易复盘仪式”：打开 TradingView，把当周所有买卖点截图贴进 Notion，标注入场理由、情绪评分（1~10）、结果 R 值，三个月后回看，能清晰看到哪些策略赚钱、哪些只是运气，去年 9 月，我发现自己在“突破追高”策略上胜率仅 38%，但盈亏比 3:1；而“回踩均线”策略胜率 55%，盈亏比却 1.2:1，数据告诉我：前者适合小仓位搏高 R，后者适合大仓位稳收，没有量化复盘，这些洞察根本出不来。
把“生活”当作最大仓位
比特币交易再刺激，也只是生活的一小部分，2021 年牛市顶峰，我曾在 40 小时内不离屏幕，结果赚了钱却丢了健康：心律不齐、视力下降、家庭关系紧张，后来我给自己设了“硬停机”规则：每天 23:30 强制关电脑，周末至少一天不看盘，把生活当作最大仓位后，反而发现交易质量更高：睡眠充足时，止损执行更果断；陪家人回来后，情绪更稳定，不再因为一次回撤而报复性交易。
结语
七年沉浮，我越来越确信：比特币交易不是与市场的零和博弈，而是与自己的长期对话，链上数据、仓位管理、止损纪律、生活平衡，这些看似琐碎的细节，才是穿越牛熊的真正船票，当你把“暴富”翻译成“复利”，把“止损”翻译成“保险单”，把“复盘”翻译成“成长仪式”，你会发现，波动不再是恐惧的源头，而是确定性的土壤，愿每一位读到这里的交易者，都能在下一轮牛市到来时，带着更轻盈的心态、更扎实的系统，与那头名为“比特币”的鲨鱼共舞，而非被它拖入深海。
